思想库 ThinkBank >
公允价值会计能否放大银行体系的系统性风险
刘红忠 赵玉洁 周冬华 《金融研究 》 2011年4月
摘要：宏观审慎监管框架下公允价值会计被认为是顺周期机制，放大了银行体系的系统性风险而广受诟病。本文尝试从正向冲击和逆向冲击角度研究公允价值是否存在放大作用。研究发现两类冲击下系统性风险均存在；公允价值会计作用不对称，逆向冲击下放大了系统性风险，正向冲击下作用不明显；进一步分析逆向冲击的作用渠道时发现，市场流动性不足是放大作用的显著原因，银行以公允价值计价的风险敞口和资本充足率对放大作用没有显著影响。
关键词：宏观审慎监管；系统性风险；公允价值会计
DOWNLOAD
公允价值会计能否放大银行体系的系统性风险.
上一篇：袁志刚、邵 挺：《金融研究（2011.4）》产出表的研究
下一篇：袁 渊、左 翔：《世界经济（2011.3）》“扩权强县”与经济增长：规模以上工业企业的微观证据
返回顶部
